"Tâm lý khan hiếm" của bạn là kẻ thù lớn nhất của giao dịch tiền điện tử

Tác giả: VKTR Biên dịch: TechFlow

Đây không phải là lời khuyên tài chính.

Tôi đã giữ vị thế ETH của mình gần hai năm và về cơ bản nó đã hòa vốn. Nó giống như tiền chết, không có bất kỳ biến động nào. Nó giống như một thây ma ngồi trong danh mục đầu tư của tôi trong khi các cổ phiếu khác trên thị trường đang chạy loạn xung quanh tôi.

Biểu đồ bị nguyền rủa

Cuối cùng thì nó cũng cho thấy một khoản lợi nhuận kha khá, nhưng điều đó không thay đổi được sự thật rằng đây có lẽ là một trong những giao dịch tệ nhất mà tôi từng thực hiện. Không phải vì điểm vào lệnh hay triết lý đầu tư, mà là vì tôi không thể từ bỏ giao dịch và chuyển tiền sang nơi khác có giá trị hơn.

Đây chính là tâm lý khan hiếm đang diễn ra. Tôi quá sợ hãi khi phải "từ bỏ" và thà nhìn tiền của mình mất trắng trong hai năm mà không thu được gì còn hơn là thừa nhận mình sai và tìm kiếm một cơ hội tốt hơn.

Bạn có thể thấy điều này ở khắp mọi nơi. Các nhà giao dịch tự hủy hoại bản thân không phải vì họ không thể đọc biểu đồ hay mục nhập thời gian, mà vì họ không thể đưa ra quyết định rõ ràng với tiền của mình.

Tôi biết một nhà giao dịch đã kiếm được 2 triệu đô la trong đợt tăng giá năm 2021. Anh ấy đã mất tất cả vào năm 2022. Một nhà giao dịch khác đã hoảng loạn và bán tất cả khi thị trường lần đầu giảm 30%, chỉ để chứng kiến giá tăng gấp 50 lần trong khi vẫn tiếp tục nắm giữ stablecoin. Cùng một tư duy, nhưng thảm họa lại khác.

Hãy quan sát bất kỳ nhà giao dịch nào theo thời gian và bạn sẽ thấy cùng một mô hình. Họ kiếm được hàng tấn tiền rồi lại cháy túi vì không tin tưởng vào quyết định của mình. Một đợt tăng giá 40% biến thành khoản lỗ 20% vì họ giữ vị thế quá lâu. Một người giao dịch 10x bán ở mức hòa vốn vì họ không tin rằng nó sẽ tiếp tục tăng. Một nhà giao dịch bán shitcoin xuống 0 cuối cùng lại hoảng loạn bán ra người giao dịch tiếp theo vì triết lý "một con chim trong tay đáng giá hai con chim trong bụi rậm".

Tôi đã từng trải qua cả hai. Không phải kiểu bài rô nhảm nhí hay kiểu bài poker hoảng loạn, nhưng tôi đã chứng kiến đủ nhiều cơ hội tốt biến thành sự hối tiếc để nhận ra mô hình thực sự. Đôi khi tôi giữ quá lâu, đôi khi tôi bán quá sớm. Điểm chung không nằm ở chiến lược hay phân tích của tôi.

Đó là nỗi sợ hãi.

Đó không phải là đức tin, không phải là kỷ luật, không phải là niềm tin vào công nghệ.

Nghe có vẻ hơi đáng sợ, nhưng có lẽ đó là một chấn thương tâm lý thời thơ ấu.

Chiếc lồng vô hình

Tôi nghĩ hầu hết các sai lầm trong giao dịch thực ra là do thiếu vốn. Mỗi dòng tweet "giữ vị thế trong đau khổ", mỗi tin nhắn trò chuyện nhóm "Tôi đã bán quá sớm", đều là dấu hiệu cho thấy ai đó đã lớn lên với suy nghĩ rằng một cơ hội như vậy sẽ không bao giờ đến nữa. Mọi nhà giao dịch không thể đưa ra quyết định rõ ràng thường học được từ rất sớm rằng tiền bạc khan hiếm và quý giá, và tốt nhất là đừng lãng phí cơ hội duy nhất mà bạn có.

Hầu hết các nhà giao dịch mà tôi biết đều lớn lên với nỗi lo lắng của tầng lớp trung lưu, họ phải kiểm tra tài khoản trước khi mua bất cứ thứ gì. Cha mẹ sẽ tranh cãi về hóa đơn. Mỗi đô la đều quý giá vì bạn có thể không bao giờ có lại được.

Thứ này bám theo bạn vào một giao dịch như một lời nguyền.

Hãy tưởng tượng điều này: Bạn kiếm được 40% lợi nhuận từ một giao dịch. Tâm lý khan hiếm của bạn bắt đầu tính toán. "Nếu tôi giữ lâu hơn một chút, số tiền này có thể đã thay đổi cuộc đời bạn." Vì vậy, bạn giữ. Và giữ. Nhìn lợi nhuận của bạn bốc hơi vì bạn không thể chấp nhận rằng mức tăng 40% là đủ.

Hoặc ngược lại: Bạn kiếm được 40% lợi nhuận và tâm lý khan hiếm của bạn thì thầm, "Cầm lấy và chạy. Bạn có thể sẽ không bao giờ thấy màu xanh lá cây nữa." Vì vậy, bạn bán nó, sau đó nhìn nó tăng 400% trong khi bạn ngồi trên tiền mặt, tự trách mình vì đã không tin vào thiết lập.

Tư duy khan hiếm chọn chấn thương tài chính thay vì tự do tài chính

Cả hai phản ứng đều xuất phát từ cùng một ý tưởng: niềm tin rằng cơ hội là có hạn và có giá trị.

Các nhà kinh tế học hành vi đã nghiên cứu điều này trong nhiều thập kỷ. Khi bạn lớn lên với áp lực tài chính, não bộ của bạn theo bản năng nghĩ rằng mọi quyết định đều có thể dẫn đến thảm họa. Những trải nghiệm thời thơ ấu đang vận hành tài khoản giao dịch của bạn, và có thể nó đang khiến bạn mất tiền.

Sự bất đối xứng về sự phong phú

Trong khi đó, có một loại nhà giao dịch khác trên các thị trường này. Họ thường có tiền từ khi còn trẻ, hoặc ít nhất là có tình hình tài chính ổn định. Họ đưa ra quyết định mà không cần lo lắng gì cả. Họ giữ vững vị thế đang thắng, cắt lỗ và điều chỉnh vị thế một cách hợp lý. Không hề có sự ràng buộc về mặt cảm xúc, không có vòng luẩn quẩn "giá như...".

Họ thực sự tin rằng sẽ có nhiều cơ hội hơn trong tương lai, trong khi nhiều người trong chúng ta không nghĩ vậy.

Những nhà giao dịch theo xu hướng thịnh vượng thường nghĩ: "Tôi sẽ để vị thế thắng này tiếp tục tăng và quản lý rủi ro một cách hợp lý. Sẽ luôn có một giao dịch khác." Những nhà giao dịch theo xu hướng khan hiếm nghĩ: "Đây có thể là cơ hội duy nhất để tôi đạt được tự do tài chính, vì vậy tôi hoặc là khóa nó ngay bây giờ hoặc để nó về 0."

Một cách tạo ra sự giàu có, cách khác tạo ra sự lo lắng.

Tại sao mọi người đều đưa ra quyết định sai lầm

Lời nói dối đắt giá nhất trong lĩnh vực tiền điện tử không phải là "bàn tay kim cương" hay "lợi nhuận mãi mãi", mà là ý tưởng rằng luôn có một câu trả lời đúng cho mọi giao dịch.

Thực sự, tôi nghĩ chúng ta chỉ sợ hãi. Sợ bỏ lỡ. Sợ mắc sai lầm. Sợ rằng nếu chúng ta phạm một sai lầm, chúng ta sẽ không bao giờ có cơ hội nào khác như thế này nữa.

Bạn có thể thấy điều này ở khắp mọi nơi. Những nhà giao dịch mà bạn có thể gọi là "người tối đa hóa" không thể đưa ra quyết định rõ ràng vì mọi giao dịch đều có thể thay đổi mọi thứ. Họ nắm giữ những lệnh thắng quá lâu và rồi trở thành lệnh thua. Họ bán những lệnh thắng quá sớm và chứng kiến chúng phá sản. Họ tiếp tục tăng vị thế mà không quản lý rủi ro. Họ coi mọi quyết định như thể chúng là không thể thay thế.

Họ đang giao dịch những chấn thương thời thơ ấu, chứ không phải giao dịch với thị trường.

Cái giá thực sự của tư duy hẹp hòi

Tư duy khan hiếm không chỉ ảnh hưởng đến giao dịch của bạn mà còn ảnh hưởng đến toàn bộ mối quan hệ của bạn với tiền bạc và cơ hội.

Tôi đã từng kiếm được 5 lần lợi nhuận từ một vị thế và không thể tự mình chốt lời. Tôi đã chứng kiến nó trượt dốc trong hơn ba tháng để hòa vốn vì tôi bị ám ảnh bởi nỗi sợ "bán quá sớm". Nhưng tôi cũng đã từng hoảng loạn bán tháo những cổ phiếu đang tăng giá 30% rồi tăng gấp 10 lần vì tôi không tin rằng mình xứng đáng với khối tài sản khổng lồ đó.

Suy nghĩ về sự khan hiếm tạo ra những kiểu tự phá hoại bản thân cụ thể:

• Tình trạng tê liệt khi ra quyết định — bạn không thể quyết định khi nào nên mua, bán hay nắm giữ vì mọi lựa chọn đều có thể phá hỏng mọi thứ. Bạn bị tê liệt và không thể quản lý rủi ro một cách linh hoạt.

• Tư duy nhị phân – Bạn nghĩ rằng mỗi giao dịch đều là “kim cương vĩnh cửu” hoặc “lợi nhuận tức thì”. Bạn không thể tăng hoặc giảm vị thế vì bạn không tin tưởng bản thân có thể đưa ra nhiều quyết định đúng đắn.

• Biến dạng rủi ro – Bạn hoặc là dốc toàn lực vào một giao dịch hoặc không chấp nhận bất kỳ rủi ro có ý nghĩa nào. Bạn không thể tìm được điểm chung để thực sự tạo dựng sự giàu có.

Bí quyết của sự thịnh vượng

Giải pháp không nhất thiết phải là liệu pháp tâm lý hay thiền định, mặc dù tôi thấy phương pháp thứ hai hữu ích. Điều quan trọng là thuyết phục bộ não của bạn rằng tiền là một nguồn tài nguyên có thể tái tạo, không phải là hữu hạn.

Hãy tự hỏi bản thân: “Một người có 10 triệu đô la sẽ làm gì trong tình huống này?” Tôi đảm bảo họ sẽ không giữ cổ phiếu cho đến khi nó giảm 80% vì họ "tin vào công nghệ". Nhưng họ cũng không bán trong 20% đầu tiên của thị trường tăng giá vì họ sợ biến động.

Những nhà giao dịch giàu kinh nghiệm và có nhiều tiền không bị cảm xúc chi phối bởi các giao dịch riêng lẻ. Họ nghĩ về quản lý rủi ro và quy mô vị thế, chứ không phải lợi nhuận tuyệt đối. Họ thà đưa ra quyết định nhất quán hơn là tìm kiếm sự hoàn hảo.

Điều gì thực sự hiệu quả

Đây là những gì tôi ước ai đó đã nói với tôi cách đây 5 năm, và những gì các nhà giao dịch thực sự thành công mà tôi đã thấy làm:

Hãy xem xét nhiều kịch bản khác nhau, chứ không phải những kịch bản tuyệt đối. Đặt nhiều mục tiêu lợi nhuận và mức rủi ro trước khi giao dịch. Đừng để tư duy khan hiếm thuyết phục bạn rằng chỉ có một cách đúng đắn để làm điều đó.

Hãy định cỡ giao dịch của bạn như thể bạn đã giàu rồi. Nếu bạn có 1 triệu đô la, bạn có dám mạo hiểm 100% vào một altcoin không? Vậy thì tại sao bạn lại làm vậy với tài khoản 10.000 đô la của mình?

Luyện tập quản lý rủi ro linh hoạt. Chốt lời khi chúng lớn. Tăng thêm vị thế khi bạn đúng. Cắt lỗ khi bạn sai. Đừng coi mọi quyết định là vĩnh viễn.

Tính toán chi phí cơ hội. Mỗi đô la bị ràng buộc trong một giao dịch tồi là một đô la bạn đã bỏ lỡ cơ hội kiếm lời ở một nơi khác. Mỗi đô la bạn bán tháo khi hoảng loạn là một đô la bạn có thể đã tích lũy được.

Hiệu ứng Tích lũy

Tư duy dư dả giúp bạn kiếm được nhiều tiền hơn tư duy khan hiếm. Tư duy cố gắng hết sức để hoàn hảo mọi giao dịch thường dẫn đến ít giao dịch tốt hơn.

Khi bạn bắt đầu suy nghĩ thấu đáo, bạn sẽ đưa ra quyết định tốt hơn. Bạn sẽ chốt lời khi thích hợp. Bạn sẽ để một số người chiến thắng tiếp tục. Bạn sẽ cắt lỗ. Bạn sẽ chờ đợi thời điểm thích hợp. Bạn sẽ ngừng giao dịch trả thù. Bạn sẽ ngừng bị cuốn vào câu chuyện cấp cao vì sợ bỏ lỡ cơ hội.

Tất cả những quyết định nhỏ này sẽ cộng lại. Thay vì bị mắc kẹt trong chu kỳ bùng nổ và suy thoái của giao dịch khan hiếm, bạn sẽ bắt đầu xây dựng sự giàu có ổn định và bền vững.

Thị trường tưởng thưởng cho sự kiên nhẫn, kỷ luật và tư duy chiến lược, đồng thời trừng phạt sự tuyệt vọng, lòng tham và việc ra quyết định dựa trên cảm xúc. Tư duy của bạn quyết định bạn thuộc loại nào.

Phá vỡ chu kỳ

Tôi vẫn đang vật lộn với điều này. Ngay cả bây giờ, với một tài khoản lớn hơn và nhiều kinh nghiệm hơn, đôi khi tôi thấy mình đưa ra quyết định vì sợ hãi, thay vì lý trí. Tư duy khan hiếm đã ăn sâu vào tiềm thức.

Nhưng tôi đã học cách nhận ra nó. Và tôi đã thấy cùng một mô hình ở mọi nhà giao dịch, những người đã đi từ thua lỗ liên tục đến có lợi nhuận liên tục.

Bước đầu tiên là nhận ra rằng bẫy khan hiếm của bạn tồn tại. Đó không phải lỗi của bạn—nó được hình thành bởi những trải nghiệm thời thơ ấu của bạn với tiền bạc. Nhưng bạn có trách nhiệm thay đổi nó.

Chữa lành và Chiến thắng

Mối quan hệ của bạn với tiền bạc đã được hình thành từ trước khi bạn biết đi, và mọi giao dịch bạn thực hiện đều có khả năng khiến bạn mất tiền. Bẫy khan hiếm là tư duy nghèo nàn được ngụy trang thành chiến lược.

Tôi đã học được điều này một cách khó khăn. Tôi đã mất nhiều tiền hơn khi đưa ra những quyết định tồi tệ hơn là những quyết định hợp lý. Tôi đã biến người thắng thành kẻ thua thường xuyên hơn vì suy nghĩ quá mức so với khi tôi làm theo kế hoạch của mình.

Tôi tin rằng mô hình này hủy hoại các nhà giao dịch nhiều hơn bất kỳ phân tích kỹ thuật sai lầm hay sự sụp đổ của thị trường nào.

Những trải nghiệm thời thơ ấu không phải là thứ quyết định số phận giao dịch của bạn. Nhưng bạn phải nhận ra rằng tư duy khan hiếm của bạn mới là kẻ thù thực sự. Không phải thị trường, không phải cá voi, và cũng không phải sự thao túng.

Bộ não của bạn đã bị hỏng, và nó khiến bạn tiếp tục bị hỏng.

Hãy giải quyết vấn đề này trước. Mọi thứ khác chỉ là chiến lược.