암호화폐 장외거래: 아프리카에서 스테이블코인 결제의 '보이지 않는 엔진'

"소통화, 환율 문제 국가"는 아프리카 국가를 대표하는 대명사로, 아프리카 시장에 진출하려는 기업에게 현지 금융 환경의 복잡성(은행 시스템 제약, 환율 변동, 규제 불확실성 등)은 종종 큰 부담으로 작용합니다. -- 는 종종 벅찬 과제입니다. 이러한 장애물은 일상적인 운영을 방해할 뿐만 아니라 잠재적인 투자자의 의욕을 떨어뜨리기도 합니다. 따라서 대안을 찾는 것이 시급한 과제가 되었으며, 최근에는 블록체인 기반의 암호화폐 펀딩 채널을 채택하는 기업이 점점 더 많아지고 있습니다.

이전 기사 "스테이블코인 결제와 글로벌 자금 흐름 모델"에서 살펴본 것처럼 스테이블코인은 "즉시 돈과 가치를 전송"하는 블록체인의 핵심 기능을 실현하지만, 결제는 단순한 "P2P" 전송 그 이상의 의미를 지닙니다. 스테이블코인 샌드위치에서와 마찬가지로 블록체인이 수평적 가치/자금 이체를 위해 기존 결제 채널을 대체하더라도, 상단과 하단은 여전히 기존 금융 결제 시스템에 의존하며, 대상 국가 시장의 은행 계좌 시스템으로 돌아갑니다.

그렇다면 암호화폐 장외거래는 특히 아프리카의 '소액 통화, 환전 문제가 있는' 국가에서 스테이블코인 결제 회사의 핵심 구성 요소가 됩니다. 현지 금융 인프라의 부족과 기존 채널의 무능력으로 인해 법정화폐와 스테이블코인 간의 안전하고 빠른 기업 자금 흐름을 가능하게 하는 효율적인 입출금 서비스가 암호화폐 장외거래 시장의 호황을 이끌었습니다.

아프리카와 전 세계가 빠른 속도로 디지털 혁신을 수용함에 따라 암호화폐/스테이블코인 결제 게이트웨이는 급변하는 시장에서 비즈니스가 확장할 수 있는 기회를 제공합니다.

그 결과, 아프리카 현지 OTC 제공업체로 알려진 퀴닥스 스테이블코인 페이먼트 아프리카의 보고서 장외거래와 스테이블코인의 부상: 아프리카의 외환 혁명에서 글로벌 기업들이 결제를 간소화하고 유동성을 확보하며 아프리카 시장으로 자신 있게 확장하기 위해 암호화폐 장외거래를 어떻게 활용하고 있는지에 대한 전략적 개요를 제공합니다. 이 보고서는 지역 인사이트, 시장 동향, 운영 현실을 바탕으로 정책 입안자, 재무팀, 자금팀이 규정을 준수하고 명확하게 아프리카의 진화하는 암호화폐 환경을 탐색하는 데 도움을 주기 위해 작성되었습니다. 특히 여러 아프리카 암호화폐 업계 리더들과의 인터뷰가 흥미롭습니다.

요약

장외 암호화폐 거래는 글로벌 기업이 아프리카의 디지털 금융 생태계에 '원활하게' 참여할 수 있는 핵심 동력으로 빠르게 자리 잡고 있습니다. OTC 모델은 기존 거래소 외부에서 고액의 P2P 암호화폐 거래를 수행함으로써 기존 은행 시스템의 구조적 단점을 보완하고 규정을 준수하는 안전한 기관 수준의 결제를 위한 새로운 경로를 제공합니다.2024년 전 세계적으로 OTC 암호화폐 거래량은 전년 대비 106% 성장했으며, 스테이블코인 활동은 147%까지 증가하여 아프리카 플랫폼인 Quidax, Busha 등이 이 모델을 사용하여 효율적인 대규모 거래를 달성할 수 있도록 지원하고 있습니다. 이러한 서비스는 기업이 최소한의 시가총액으로 효율적인 대규모 거래를 달성할 수 있도록 도와줍니다. 이러한 서비스를 통해 기업은 시장에 미치는 영향을 최소화하면서 유동성 수요를 충족하고 실시간 법정화폐 결제를 지원하며 나이지리아, 남아프리카공화국, 에티오피아 등 고성장 시장에서 규정 준수 접근을 간소화할 수 있습니다.

아프리카의 전반적인 암호화폐 환경은 빠르게 변화하고 있습니다. 평균 연령이 19.2세에 불과하고 인구의 60% 이상이 은행을 이용하지 않는 등 디지털 금융 솔루션에 적합한 '인구+경제' 쌍두마차를 형성하고 있습니다. 암호화폐는 소매 투기용에서 국경 간 결제와 인플레이션 방지와 같은 실용적인 시나리오로 옮겨가고 있습니다. 지난해 약 590억 달러의 암호화폐를 처리한 나이지리아는 인도에 이어 세계 2위를 기록했으며, 남아공과 케냐도 모바일 지갑 통합과 상대적으로 암호화폐 친화적인 정책을 통해 강력한 모멘텀을 보였습니다.

스테이블코인은 사하라 이남 아프리카(SSA)에서 전체 암호화폐 거래의 43%를 차지하며 결제의 주요 자산이 되었고 가격 안정성, 실시간 결제, 투명한 감사로 인해 선호되고 있습니다. 나이지리아에서만 SSA 스테이블코인 유입량의 40% 이상을 흡수하고 있으며, 에티오피아와 잠비아는 모두 매년 100% 이상의 성장률을 보이고 있습니다. 기업들은 환율 변동에 대한 헤지, 수입 절차 간소화, 국경 간 결제 가속화를 위해 USDT와 USDC와 같은 스테이블코인을 사용하고 있으며, 대부분의 아프리카 지역에서 스테이블코인 거래량이 비트코인을 넘어섰습니다.

아프리카 정부는 암호화폐에 대한 규제가 여전히 신중하지만 '금지'에서 '참여'로 나아가고 있습니다. 나이지리아의 2024년 암호화폐 라이선스는 새로운 비즈니스 관심을 촉발하는 전환점으로 여겨지고 있으며, 가나, 남아프리카공화국, 케냐 등은 중앙은행 디지털 화폐(CBDC)와 규제 샌드박스를 도입해 규제 준수를 위한 명확한 경로를 제공하고, 부샤, 자고 등의 경영진은 보고서 인터뷰에서 '혁신 + 거버넌스 + 리스크 통제'의 하이브리드 모델을 요구했습니다.

은행과 결제 제공업체는 자금 흐름에 스테이블코인 채널을 포함하고, 제조업체와 수입업체는 슬리피지와 은행 수수료를 피하기 위해 OTC 스왑을 사용하며, 디지털 기업은 사용자의 빠른 입금과 실시간 결제를 위해 암호화폐 채널을 사용하는 등 OTC 거래는 이미 여러 산업에서 상품과 시장이 일치하는 모습을 보이고 있습니다. 퀴닥스는 남아프리카 랜드(ZAR)와 에티오피아 비르(ETB)로 확장하며 업계 모멘텀을 입증했고, 인프라 제공업체 코타니 페이는 API 기반 스테이블코인 법정화폐 전환을 모바일 지갑 생태계에 직접 통합했습니다.

나이지리아 증권거래위원회(SEC)가 2024년에 다수의 가상자산 서비스 제공업체에 운영 라이선스를 부여하고 남아프리카공화국 금융감독청(FSCA)이 수십 개의 암호화 자산 라이선스를 발급하는 등 규제 태도가 '전면 금지'에서 '라이선스 + 샌드박스' 방식으로 변화하고 있습니다. 그러나 규제 프레임워크는 아프리카 15개 이상의 국가에 걸쳐 다양하기 때문에 지역 간 플레이어의 규정 준수에 복잡성을 초래합니다. 주의에도 불구하고 많은 정부가 '금지'에서 '규제'로 전환하고 있습니다. 나이지리아의 2024년 라이선스 제도는 비즈니스의 열정을 다시 불러일으키는 분수령이 될 것입니다. 가나, 남아프리카공화국, 케냐의 CBDC와 샌드박스 프로그램은 규정 준수를 위한 길을 열어주고 있으며, Busha와 Xago와 같은 업계 리더들은 보고서에서 '혁신 + 거버넌스 + 리스크 관리'의 하이브리드 모델을 요구하고 있습니다.

앞으로 프로그래밍 가능한 스테이블코인 채널과 API 기반 OTC 플랫폼은 아프리카 대륙자유무역지대(AfCFTA)와 같은 프레임워크와 병행하여 아프리카의 국경 간 무역을 지원하는 기업 ERP 및 핀테크 애플리케이션의 '보이지 않는 인프라'로 자리 잡을 것입니다. 서아프리카와 동아프리카의 기관급 암호화폐 자산 준비금과 다국적 CBDC 파일럿은 법정화폐와 암호화폐 결제 사이의 경계를 더욱 모호하게 만들어 아프리카에 '24시간 연중무휴, 달러와 동등한' 유동성의 새로운 시대를 열 것입니다.

아프리카 암호화폐 시장 개요

아프리카에서 암호화폐의 부상은 전 세계적으로 핀테크와 디지털 통화의 진화를 반영하며, 세기 전환기에 대륙을 휩쓸었던 휴대폰 혁명과 밀접하게 연관되어 있습니다. 세기 전환기에 대륙을 휩쓸었던 휴대폰 혁명과 밀접한 관련이 있습니다. 지난 30년 동안 모바일과 인터넷 기술의 급속한 확산은 다양한 산업 분야에서 디지털 혁신의 토대를 마련했습니다. 기술에 정통한 젊은 인구가 주도한 이러한 변화는 암호화폐의 기반 기술인 블록체인이 자리 잡을 수 있는 비옥한 토양을 제공하기도 했습니다.

인구의 60% 이상이 여전히 은행 서비스를 이용하지 못하는 아프리카에서 블록체인은 국경 간 결제와 디지털 자산 거래를 위한 빠르고 장벽이 낮은 솔루션을 제공하면서 금융 부문에서 빠르게 인기를 얻고 있습니다.

초기에 사람들은 인플레이션에 대비하고 자본 통제를 피하기 위한 헤지 수단으로 암호화폐를 받아들여 개인 가치 저장 수단이자 기업 결제의 관문으로 활용했습니다. 오늘날에도 장외 암호화폐 거래는 전통적인 은행 시스템의 역풍인 외환 변동성, 결제 지연, 번거로운 국경 간 규정 준수 문제를 우회하여 글로벌 기업에게 매끄러운 자금 흐름을 제공하고 있습니다. 비트코인, 이더리움, 테트코인 및 기타 스테이블코인의 인기로 인해 아프리카 기업들은 암호화폐를 단순한 도구가 아니라 낡은 기존 시스템의 대안으로 사용할 수 있는 안정적이고 빠르며 투명한 금융 인프라로 인식하고 있습니다.

1.1 아프리카에서 암호화폐의 진화

암호화폐의 탈중앙화되고 규제가 없는 특성은 법정화폐를 잠재적으로 위협하고 통화 당국의 기능을 약화시키는 것으로 여겨지고 있습니다. 또한 각국 정부는 디지털 자산이 규제되지 않은 불법 거래에 사용되는 것에 대해 우려하고 있습니다. 많은 아프리카 국가에서 중앙은행과 금융 규제 당국의 초기 반응은 신중한 태도였습니다. 그 결과 나이지리아, 튀니지, 이집트, 레소토, 알제리 등의 국가에서는 공식 거래에서 암호화폐 사용을 금지했습니다. 그러나 암호화폐의 탈중앙화로 인해 어느 한 정부도 암호화폐를 완전히 차단할 수 없었으며 지하 거래는 여전히 활발하게 이루어지고 있습니다.

영국, 미국, 캐나다 등 전 세계 주요 국가에서 암호화폐와 디지털 자산을 법제화하고 점진적으로 수용함에 따라 Microsoft, Tesla, PayPal, KFC 등 점점 더 많은 다국적 기업들도 암호화폐를 결제 수단으로 사용하기 시작했습니다. -- 또한 비트코인으로 대표되는 암호화폐 결제를 받아들이기 시작했습니다.

그 결과, 전 세계적으로 암호화폐를 받아들이는 분위기가 점차 아프리카로 확산되면서 '암호화폐는 미래의 화폐'라는 현지 사용자들의 신뢰가 더욱 커지고 있습니다. 거래 규모가 계속 커지면서 나이지리아, 튀니지, 세네갈, 시에라리온, 가나 등 많은 아프리카 국가들이 금지를 완화하거나 규제 대상 암호화폐의 대안으로 중앙은행 디지털 화폐(CBDC)에 대한 연구에 착수하기 시작했습니다. 나이지리아, 이집트, 모로코, 알제리, 케냐 등 2022년 4월 중앙아프리카공화국(CAR)은 한 걸음 더 나아가 비트코인을 CFA 프랑과 함께 법정화폐로 만드는 법안을 통과시켰습니다. 이 법안은 중앙아프리카국가은행(BEACS)의 승인을 기다리는 동안 보류되었습니다. 2025년 2월, CAR은 또 다른 밈 코인을 출시했습니다.

1.2 아프리카 비즈니스 환경에서의 암호화폐

오늘날 점점 더 많은 정부가 암호화폐의 막대한 잠재력을 활용하기 시작함에 따라 가치 창출, 스마트 거래, 세수 확보 등 아프리카의 암호화폐 생태계는 계속해서 진화하고 있습니다. 그러나 다른 세계와 마찬가지로 아프리카 기업들도 '과감하게 먼저 나서서' 이니셔티브를 주도하고 있습니다.

사하라 이남 아프리카(SSA)의 암호화폐 거래량은 4조 8천억 달러로 전 세계 거래의 2.7%에 불과하지만(MENA 지역의 7.5%에 비해), 현지 기업들은 이미 일상적인 결제, 인플레이션 방지, 더 빈번하고 작은 금액의 (소매급) 송금에 암호화폐를 사용하고 있습니다. 체인애널리틱스의 2024 글로벌 암호화폐 지역 보고서에 따르면, 사하라 이남 아프리카(SSA)에서 스테이블코인은 이미 거래량의 43%를 차지하며, 나이지리아는 인도 다음으로 전 세계에서 암호화폐 채택률이 높고 에티오피아(26위), 케냐(28위), 남아공(30위)도 상위 30위 안에 들었습니다.

style="text-align: 왼쪽;">이 보고서는 또한 탈중앙화 금융(DeFi) 도입에서 SSA가 세계를 선도하고 있으며, 이는 부분적으로는 '접근 가능한 금융 서비스'에 대한 이 지역의 시급한 필요성 때문일 수 있다고 밝혔습니다: 세계은행 자료에 따르면 2021년 현재 이 지역의 성인 중 49%만이 은행 계좌를 가지고 있을 것으로 예상됩니다. 기업들은 또한 외환 위험을 헤지하기 위해 안정적인 통화를 사용하고 있습니다.

아프리카의 중앙은행들은 이러한 추세에 대해 일반적으로 신중한 태도를 취하고 있지만, 암호화폐 자산에 대한 규제 준수 가능성을 위한 '정책 창구'는 여전히 존재합니다.

2020년 신종 코로나바이러스 감염증, 2021년 러시아-우크라이나 분쟁, 지역 통합 추진은 모두 아프리카의 암호화폐 채택 과정에서 중요한 전환점으로 떠올랐습니다. 아프리카 연합 신흥 기술 전문가 고위급 패널(APET)은 국경 간 거래를 촉진하고 금융 포용성을 높이며 거래 비용을 줄이기 위해 블록체인 및 암호화폐와 같은 대체 결제 수단의 개발을 장려하고 있습니다.

두 번째: 아프리카의 암호화폐 장외거래

장외거래(OTC)는 아프리카에서 암호화폐에 접근할 수 있는 대체 채널로 빠르게 자리 잡고 있으며 거래량이 계속 증가함에 따라 .

금융 시장은 일반적으로 거래소와 장외거래(OTC)의 두 가지 형태로 구성됩니다. 거래소(증권거래소 또는 다양한 암호화폐 거래소 등)는 구매자와 판매자를 공개적으로 매칭하며, 모든 거래는 '장외'에서 이루어지므로 거래 참여 여부와 관계없이 모든 거래자가 거래되는 자산의 전체 가격을 볼 수 있습니다.

반면 장외 거래는 두 당사자 사이에서 직접 이루어지며, 그 중 한 당사자는 보통 트레이딩 데스크입니다. 트레이딩 데스크는 특정 유형의 자산을 전문적으로 매매하는 상업 기관입니다. 장외거래에서는 당사자가 사전에 가격을 합의한 후 거래를 체결하므로 당사자만 거래량과 가격을 알 수 있습니다.

암호화폐의 경우 거래소 기반 거래와 달리 OTC는 시장 가격에 영향을 주지 않기 위해 정규 거래소 외부에서 구매자와 판매자 간에 비공개로, 대량으로, 직접 암호화폐 자산을 사고 파는 것을 말합니다. 그러나 장외거래는 일반적으로 거래소보다 거래 상대방 위험이 더 높습니다.

OTC 거래는 거래 규모가 커지면서 아프리카에서 암호화폐를 획득하는 중요한 대안으로 빠르게 자리 잡고 있습니다.

장외거래 데스크에는 대표 데스크와 대행사 데스크의 두 가지 유형이 있습니다.

• 주관 데스크: 자체 자금으로 고객을 위해 암호화폐 자산을 매매하고 거래 기간 동안 가격 변동 위험을 부담합니다. 예를 들어 고객이 500 BTC 매수를 요청하면 프라임 데스크는 자체 자금으로 먼저 매수한 후 미리 약정한 가격으로 고객에게 전달하며, 이 기간 동안 시세가 상승하더라도 차액은 프라임 데스크가 부담합니다.

• 대리인 카운터: 구매자와 판매자 사이의 중개자 역할만 하며 자체 자금을 사용하지 않습니다. 거래가 완료되기 전에 가격이 불리한 방향으로 움직이면 고객이 호가를 조정하고 시장 위험을 부담해야 합니다. 브로커 카운터에서 집계 서비스에 대한 수수료를 부과합니다.

2.1 글로벌 암호화폐 장외거래(OTC)

Finery Markets 데이터에 따르면 2024년 기관 자본 유입과 매크로 선호도의 공명에 따라 다음과 같이 나타났습니다. 파이너리 마켓 데이터에 따르면 스테이블코인에 대한 수요 급증과 암호화폐 간 거래 증가에 힘입어 글로벌 암호화폐 장외거래 시장이 크게 확대되었습니다. 비트코인은 전체 장외거래 매출의 22%를 차지했고, 장외거래 시장은 전년 대비 106% 성장했으며, 스테이블코인 거래량은 전년 대비 147% 증가해 기관 수준의 대규모 디지털 자산 거래가 활발한 한 해를 보냈습니다.

성장 배경의 주요 이벤트는 다음과 같습니다:

• 현물 ETF 출시: 비트코인(BTC) 및 이더리움(ETH)( BTC와 이더리움 현물 ETF의 승인으로 기관 투자자들은 규정을 준수하고 편리하게 시장에 접근할 수 있게 되었습니다.

• 규제 혜택: 트럼프 행정부가 취임 이후 보여준 친 암호화폐 정책은 2024년 4분기 현물 거래 규모를 크게 늘리고 규제 확실성을 높여 기관의 참여를 더욱 촉진했습니다.

• 가격 및 스테이블코인 최고치: 비트코인은 12월에 10만 달러를 돌파하며 사상 최고치를 기록했고, 스테이블코인은 전통 금융과 디지털 금융의 주요 가교로서 시장 지배력을 확고히 했습니다.

• 지리적 분포: 유럽이 38.5%로 기관 현물 OTC 수요를 주도했고, 북미, 아시아, 중동이 각각 15.4%를 차지했습니다.

2.2 장외거래의 장점

장외 암호화폐 결제는 거래소 시장을 보완하는 중요한 수단으로 부상했으며 특히 거액의 디지털 자산을 신속하고 규정을 준수하는 방식으로 결제해야 하는 비즈니스에 적합합니다. 결제. 글로벌 기업이 주목해야 할 5가지 핵심 혜택은 다음과 같습니다.

• 깊은 유동성

OTC 카운터는 거래소 밖에서 많은 수의 매수 및 매도 주문을 집계하여 기업이 주문장을 분할할 필요 없이 한 번에 대규모 암호화폐 자산 또는 스테이블코인 거래를 완료할 수 있도록 지원합니다. 공개 거래소에서 흔히 발생하는 부분 체결이나 슬리피지를 피하고 협상된 가격으로 전액 체결할 수 있습니다.

• 컴플라이언스 및 투명성

평판이 좋은 OTC 플랫폼(예: Quidax)에서 체결합니다. 포괄적인 KYC/AML 및 화이트리스트 거래 상대방과 지갑 주소, 쉽게 감사 가능한 거래 링크 제공, 위치 라이선스 보유(예: SEC 나이지리아, FSCA 남아공) 등 재무 및 컴플라이언스 팀을 완벽하게 보호할 수 있도록 지원합니다.

• 매우 빠른 결제

결제 주기에 며칠이 걸리는 기존 은행 채널과 달리, OTC 암호화폐 결제(특히 안정적인 결제)는 그다지 빠르지 않습니다. 특히 스테이블 코인의 장외 암호화폐 결제는 일반적으로 몇 분 내에 완료되므로 결제 위험이 크게 줄어들고 운전 자본을 빠르게 확보할 수 있습니다.

• 대규모 거래를 쉽게 수용

OTC 카운터는 6자리, 심지어 7자리 단일 거래에 초점을 맞추고 있습니다. 미화 7자리 수 거래량은 미결 주문에 큰 영향을 미쳐 급격한 가격 변동을 초래하는 단일 주문을 피하고 가격 안정성을 보장하기 위해 주문 내에서 완료할 수 있습니다.

• 맞춤형 서비스 및 협상 공간

OTC 카운터는 맞춤형 호가를 제공합니다, OTC 카운터는 맞춤형 호가, 유연한 결제 옵션(법정화폐 또는 USDT/USDC와 같은 안정 통화), 직접 협상 지원을 제공하여 기업이 현금 흐름 요구, 헤지 전략, 재무 정책에 따라 유연하게 거래를 구성할 수 있습니다. OTC 거래는 거래소 외부에서 비공개로 진행되므로 대규모 거래에 특히 유용하며 거래 내역이 공개되지 않도록 보장합니다.

2.3 OTC 거래가 글로벌 기업의 아프리카 고충을 해결하는 방법

장외 암호화폐 카운터는 다국적 기업이 아프리카에서 사업할 때 직면했던 오랜 문제를 해결할 수 있는 독보적인 위치에 있습니다. 아래는 미니 시나리오로 설명한 문제점과 OTC 솔루션의 매핑입니다.

• 외환 변동

고충점: 현지 통화 환율이 급변하고 은행은 대규모 결제가 발생하기 쉽습니다. 은행의 대량의 외환 결제는 수익을 잠식하기 쉽습니다.

OTC 솔루션: 달러 고정 스테이블코인(USDT/USDC) 또는 주류 암호화폐 자산으로 결제하며, 환율이 고정되어 있고 장중 외환 위험을 실시간으로 헤지할 수 있습니다.

시나리오: 나이지리아의 한 수입업체가 동다의 공급업체에 대금을 지불하기 위해 OTC 카운터와 30일 USDT 계약을 체결하여 월중 NGN/USD 환율 급등을 피하는 데 성공했습니다.

• 국경 간 결제 복잡성

고충점: 여러 은행을 통한 송금으로 인한 지연, 수수료, 운영의 복잡성. 그리고 운영의 복잡성.

OTC 솔루션: 한쪽 끝에서 현지 통화를 스테이블 코인으로 교환하여 체인에서 즉시 전송하고, 다른 쪽 끝에서 수취인의 법정 화폐로 직접 교환하여 한 번의 거래로 루프를 닫을 수 있습니다.

시나리오: 가나의 한 NGO가 퀴닥스 OTC 카운터를 통해 케냐 파트너에게 USDT로 보조금을 지급하면 몇 분 안에 KES로 전환됩니다.

• 교환 슬리피지

고충점: 대량 대기 주문이 시장에 유입되어 슬리피지와 숨겨진 비용이 발생합니다.

OTC 솔루션: 카운터는 자체 유동성 또는 양방향 집계를 통해 시장 영향을 최소화하면서 사전 합의된 가격으로 대량 거래를 완료합니다.

시나리오: 아프리카 핀테크 기업이 준비금으로 5 BTC를 구매해야 하는데, 2%의 슬리피지를 피하기 위해 OTC를 통해 고정된 가격으로 거래합니다.

• 현지 통화 규정 준수

문제점: 통화 규정과 AML/KYC 요건은 국가마다 다릅니다. KYC 요건도 다양하고, 현지에 착륙하는 과정도 번거롭습니다.

OTC 솔루션: 라이선스가 있는 OTC 제공업체(예: Quidax)는 각 국가의 법정통화 채널과 법적 프레임워크에 따라 원스톱 KYC/AML 액세스를 제공하고 결제 경로를 맞춤화합니다.

시나리오: 유럽 수출업체가 감사 가능한 정보와 함께 Quidax 나이지리아 OTC 데스크를 통해 SEC-VASP 준수, 현지 수취은행 신고, EUR → 나이라 스테이블코인 → 파트너 은행 계좌의 전체 프로세스를 한 번에 완료합니다.

• 공급업체/파트너 결제 프로세스 최적화

고충점: 수동 외환 구매, 다수 은행 송금은 운전 자본을 소모하고 승인 절차가 오래 걸립니다.

OTC 솔루션: 전담 계정 관리자가 청구 기간을 협상하고, 결제 지침을 발행하고, API 또는 예약 호출을 통해 반복 결제를 자동화할 수 있습니다.

시나리오: 범아프리카 농업 그룹이 매주 OTC 스왑을 설정하여 미국 달러 현금 포지션을 NGN 스테이블코인으로 교환하고 여러 라고스 공급업체에 직접 지불하여 은행 승인을 중복해서 받을 필요가 없습니다.

• 플랫폼 사용자 일괄 결제

고충점: 홀수 일자리 경제, 게임 플랫폼 등에서 빈도가 높습니다. 은행 일괄 처리 속도가 느리고 수수료가 높은 발급 시나리오.

OTC 솔루션: 은행 인프라가 취약한 지역의 최종 사용자에게 도달하기 위한 장외 일괄 스테이블코인 배포 또는 직접 암호화폐 송금.

시나리오: 나이지리아의 한 디지털 플랫폼이 토너먼트 우승자에게 OTC를 통해 USDT로 즉시 저렴하게 지급하고, 플레이어는 개인 지갑으로 즉시 인출할 수 있습니다.

2.4 퀴닥스

퀴닥스는 아프리카 팀이 설립한 라이선스 및 규정을 준수하는 암호화폐 거래소로 누구나 쉽게 암호화폐 자산을 구매, 판매, 보관, 전송할 수 있도록 지원합니다. . 핵심 전문 분야는 장외거래(OTC) 거래이며, 기업과 핀테크를 위한 독점적인 암호화폐 API를 제공하여 기존 플랫폼에 규정을 준수하는 대량 결제를 원활하게 내장합니다.

Quidax는 캐나다의 MSB와 나이지리아의 증권거래위원회(SEC)로부터 이중 VASP 라이선스를 받아 운영되고 있습니다. 2018년 공식 출시 이후 70개 이상의 국가에서 사용자에게 서비스를 제공하고 있으며, 주요 아프리카 시장에 현지화 팀을 두고 있습니다. 이 플랫폼은 법정 화폐 채널에 직접 연결되어 있으며 나이지리아 나이라(NGN), 남아프리카 랜드(ZAR), 에티오피아 비르(ETB) 등 다양한 아프리카 화폐를 지원합니다. Quidax OTC 카운터는 단일 거래에 10만 달러 이상을 사용할 수 있으며 법정 화폐 또는 USDT로 즉시 결제를 지원하여 매끄러운 기업 결제 경험을 제공합니다.

2.5 아프리카의 주요 산업에서 OTC를 활용하는 방법

OTC 비즈니스 사용 사례 한눈에 보기:

사용 사례 1: OTC: 더 비즈니스 오브 더 월드

기업이 제품 결제에 OTC를 사용한 비즈니스 사용 사례의 예시입니다. Strong>사용 사례 1: 국경 간 무역 및 상거래

고충: 국제 브랜드 및 유통업체는 여러 아프리카 시장에서 현지 파트너와 결제할 때 높은 비용과 긴 리드 타임에 직면합니다.

해결 방법: OTC 스테이블코인 거래를 통해 기업은 유리한 환율로 디지털 미국 달러(USDC, USDT 등)를 구매한 다음 Quidax OTC를 통해 현지 법정화폐로 즉시 변환하여 신속하고 규정을 준수하는 결제를 할 수 있습니다.

결과: 결제 시간이 '일'에서 '시간'으로 단축되고 외환 비용이 크게 절감되며 현금 흐름과 공급업체 관계가 개선되었습니다.

사용 사례 2: 디지털 플랫폼 및 소비자 앱

문제점: 아프리카 대륙의 사용자를 대상으로 하는 대규모 글로벌 디지털 플랫폼은 현지 파트너와 서비스 공급업체에 신속하게 대금을 지급하는 동시에 현지 공급업체에도 대금을 지급해야 했습니다. 파트너와 서비스 제공업체에 지불하는 동시에 운영 비용을 엄격하게 통제해야 했습니다.

솔루션: 플랫폼은 효율적이고 안정적인 청구서 분할을 위해 Quidax OTC 카운터를 통해 스테이블코인을 대량으로 구매하고 즉시 현지 법정화폐로 전환합니다.

결과: 파트너 도착 시간 대폭 단축, 거래 및 외환 수수료 절감, 자동화된 재무 워크플로에 내장된 OTC 프로세스

사용 사례 3: 기관 및 자금 운영 
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문제점: 금융 기관, 대기업, 투자 그룹은 아프리카 국가 안팎으로 대량의 가치를 전송하기 위해 안정적이고 규정을 준수하며 확장 가능한 솔루션이 절실히 필요합니다.

솔루션: Quidax OTC 거래는 대규모 단일 거래를 지원하고, 체결을 보장하며, 현지 법정화폐 액세스를 제공하고, 규제 요건을 충족합니다.

결과: 자금 관리 능력 향상, 규제 준수에 대한 신뢰도 증가, 원활한 국경 간 비즈니스 확장

사례 연구 I: 아프리카에서 국경 간 전자 상거래 결제 간소화

NevaCommerce는 유럽에 본사를 둔 글로벌 디지털 상거래 서비스 회사로, 신흥 시장의 파트너십 네트워크를 통해 나이지리아, 남아프리카, 케냐 등의 유통업체 및 최종 고객과 국제 브랜드를 연결합니다.

과제

• 파트너에게 현지 통화로 거액을 결제하는 데 기존 은행 채널을 사용하는 것은 비용이 많이 듭니다.

• 기존 은행 채널을 사용하여 파트너와 현지 통화로 거액을 정산할 경우 비용이 많이 들고 속도가 느릴 수 있습니다.

• 환율 변동과 높은 환전 비용은 수익을 감소시킵니다.

• 국경 간 거래의 규제 복잡성으로 인해 운영상의 어려움이 발생합니다.

솔루션

• 국경 간 결제에 스테이블코인을 사용하기 위해 Quidax OTC 카운터와 파트너십을 맺습니다. 국경 간 결제를 위해.

• 장외 거래를 통해 경쟁력 있는 대량 유동성 및 환율을 이용할 수 있습니다.

• 퀴닥스 OTC를 사용하면 스테이블코인을 현지 법정화폐로 원활하게 전환하여 파트너에게 빠르고 규정을 준수하는 결제를 할 수 있습니다.

결과

• 정산 시간이 최대 5일에서 1시간 이내로 단축됩니다.

• 거래당 외환 스프레드와 수수료를 최대 2% 절약할 수 있습니다.

• 더 빠르고 안정적인 결제로 현지 파트너십을 강화합니다.

OTC가 제공하는 주요 차이점

• 맞춤 호가 및 단일 고액 거래 처리 능력 .

• 프라이빗하고 안전하며 규정을 준수하는 거래 체결.

• 현지 통화를 지원하고 규제 요건을 충족하여 걱정 없이 규정을 준수할 수 있습니다.

"처음으로 재무 및 운영 팀이 아프리카 결제를 신속하고 비용 효율적으로 완료할 수 있게 되었습니다."

우리 재무 및 운영 팀은 처음으로 아프리카 결제를 신속하고 비용 효율적으로 완료할 수 있게 되었습니다.

- NevaCommerce, CFO

사례 연구. II: 아프리카에서 현지화된 파트너 청구 간소화

글로벌 플랫폼은 나이지리아, 남아프리카, 가나 등 아프리카 시장에서 수백만 명의 사용자와 파트너를 보유한 빠르게 성장하는 국제 디지털 플랫폼입니다.

도전 과제

• 현지 파트너 및 서비스 제공업체에 비용을 청구하는 프로세스가 느리고 비용이 많이 들었습니다.

• 사용자 경험과 파트너 만족도 향상을 위해 결제 주기를 단축해야 한다는 시장의 압박.

• 기존 결제 방식은 유연성이 떨어지고 비용이 많이 듭니다.

솔루션

• 퀴닥스 OTC 카운터를 통합하고 스테이블코인을 사용하여 대량 결제를 위해.

• 장외거래로 풍부한 유동성과 최적의 환율을 확보하세요.

• 스테이블코인을 현지 법정화폐로 즉시 변환하여 아프리카 파트너에게 빠르고 규정을 준수하는 결제를 할 수 있습니다.

결과

• 파트너 정산 시간을 48시간에서 4시간 이내로 단축합니다.

• 운영 비용 절감 및 자본 효율성 개선.

• OTC 거래는 일일 글로벌 정산 프로세스에 포함됩니다.

OTC의 주요 차이점

• 안정적이고 고정된 제공합니다.

• 원활한 API 통합으로 결제를 자동화합니다.

• 퀴닥스 라이선싱 및 현지 전문성을 통해 규정 준수 범위를 보장합니다.

"우리 펀딩 팀은 Quidax OTC를 통해 아프리카 시장에 원활하게 서비스를 제공하는 데 필요한 유연성, 속도, 규정 준수 범위를 확보할 수 있습니다."

-- Global Platform Co. CFO

3. 아프리카의 스테이블코인 결제 동향

세계의 다른 지역과 마찬가지로 아프리카의 스테이블코인 시장도 성숙해지면서 일상 거래에서 가장 선호되는 자산으로 비트코인을 추월했습니다. 스테이블코인의 거래량이 비트코인보다 약간 높은 북미를 제외한 다른 지역에서는 모두 비트코인보다 2배 이상 많은 스테이블코인이 거래되고 있습니다.

높은 인플레이션과 환율 하락으로 사람들의 부를 약화시킨 아프리카에서는 스테이블코인이 현지 통화의 불안정성에 대한 헤지 수단으로 사용되어 보다 안정적인 거래와 가치 보존을 위한 수단을 제공하고 있습니다.

외환 변동성으로 인해 작년에는 소매 및 중소규모 스테이블코인 송금이 전체 암호화폐 거래의 43%를 차지했습니다.

아프리카의 스테이블코인 성장은 현재 100만 달러 미만의 소액 이체, 즉 소매 및 비기관 수준의 이체가 주도하고 있습니다. 사하라 사막 이남 아프리카(SSA)는 소매 및 전문가 수준의 스테이블코인 송금이 가장 빠르게 성장하는 지역으로, 연간 40% 이상의 성장률을 기록하고 있습니다. 지난해 SSA에서 스테이블코인은 전체 암호화폐 거래의 43%를 차지했습니다.

3.1 아프리카에서 스테이블코인 도입 열기 지속

나이지리아와 남아프리카가 스테이블코인 도입을 주도하고 있는 가운데 에티오피아, 잠비아, 모리셔스, 케냐, 가나 등의 국가에서도 스테이블코인 사용이 빠르게 증가하고 있습니다. 사용량도 빠르게 증가하고 있습니다. 아래 차트는 사하라 이남 아프리카의 소매 수준(거래당 1만 달러 미만)에서 스테이블코인 거래량의 전년 대비 성장률을 보여줍니다(비교 범위: 2022년 7월~2023년 6월 대 2023년 7월~2024년 6월).

에티오피아와 잠비아는 모두 지난 한 해 동안 스테이블코인이 매년 100% 이상 성장했습니다. 특히 에티오피아는 연간 180%의 성장률을 기록하며 소매 수준의 스테이블코인 송금에서 가장 빠르게 성장하는 시장이 되었습니다. 에티오피아 비르(ETB)는 IMF와 세계은행 대출 107억 달러를 확보하기 위해 정부가 통화에 대한 규제를 완화한 이후 7월에 30%의 가치 하락을 보였습니다. 이러한 통화 가치 하락은 스테이블코인에 대한 수요를 더욱 끌어올릴 것으로 예상됩니다. 나이지리아의 암호화폐 활동은 주로 소규모 소매 및 전문가급 거래에 의해 주도되고 있으며, 약 85%의 영수증 금액이 100만 달러 미만입니다. 나이지리아는 200억 달러가 넘는 사하라 이남 아프리카 스테이블코인 유입량의 40% 이상을 차지합니다.

한편, 스테이블코인의 성장과 더불어 나이지리아에서는 탈중앙화 금융(DeFi)이 전 세계 DeFi 채택을 주도하는 사하라 이남 아프리카의 거시적 흐름을 반영하여 그 어느 때보다 중요한 시기를 맞이하고 있습니다.

3.2 암호화폐 가격 변동성 완화를 위한 스테이블코인의 역할

스테이블코인은 암호화폐 업계에서 가장 다루기 힘든 문제인 가격 변동성 - 전체 암호화폐 생태계에서 핵심적인 역할을 합니다. 비트코인과 이더와 같은 암호화폐 토큰은 단기간에 급등락을 반복하기 때문에 일상적인 교환 수단이나 신뢰할 수 있는 가치 저장 수단으로 사용하기가 어렵습니다.

S&P Global Ratings에 따르면 장외거래(OTC) 결제 과정에서 스테이블코인은 며칠이 걸리는 기존 방식에 비해 분 단위로 거의 즉각적인 최종 청산이 가능하며, 슬리피지(일반적으로 1% 미만, 외환 수수료의 경우 5~10%)가 최소화됩니다. 슬리피지는 매우 적으며(일반적으로 1% 미만으로 5~10%의 외환 수수료에 비해 상당한 이점), 블록체인의 불변하는 기록은 KYC/AML 투명성과 규정 준수를 강화합니다. 프로그램 가능한 연중무휴 '달러 레일'인 스테이블코인은 아프리카 기업, 핀테크, 통신-금융 생태계 파트너가 새로운 은행 인프라 없이도 국경 간 결제 통로를 확장할 수 있도록 지원합니다.

3.3 관련 데이터

사하라 이남 아프리카(SSA)는 글로벌 암호화폐 거래량의 상당 부분을 차지하지는 않지만, 여러 지표에 따르면 이 지역의 암호화폐 미래가 유망한 것으로 나타났습니다.

YouGov 2024 설문조사 데이터:

• 전 세계 응답자의 93%가 암호화폐에 대해 들어본 적이 있다고 답했습니다. 이 중 51%는 암호화폐에 대해 '어느 정도 알고 있다'고 답했습니다.

• 사하라 사막 이남 아프리카(SSA)는 전 세계 비중의 2.7%에 불과했습니다.

• 나이지리아는 2024년에 약 590억 달러 상당의 암호화폐를 수용하여 글로벌 암호화폐 채택 지수에서 인도에 이어 2위를 차지할 것으로 예상됩니다.

• 아프리카 응답자의 '향후 암호화폐에 투자할 의향'은 87%로 전 세계 어느 지역보다 높았습니다.

• 나이지리아(77%), 남아프리카공화국(65%), 한국(61%), 인도(60%)가 암호화폐 '이해도' 측면에서 상위권에 올랐습니다.

• 나이지리아(73%), 남아프리카공화국(68%), 필리핀(54%), 베트남(54%), 인도(52%)가 '암호화폐 자산을 보유했거나 현재 보유 중'이라는 측면에서 모두 상위권에 올랐습니다.

체인널리시스 2024 글로벌 암호화폐 지리학 보고서

• 사하라 사막 이남 아프리카(SSA)는 전 세계 거래량에서 2.7%로 가장 작은 비중을 차지했습니다.

• 스테이블코인이 이 지역 전체 거래량의 약 43%를 차지했습니다.

• 나이지리아는 2024년에 약 590억 달러 상당의 암호화폐를 도입하여 글로벌 채택 지수에서 2위를 차지할 것으로 예상됩니다.

3.4 퀴닥스 CEO 부치 오코로와의 인터뷰

Q: 지난 2년 동안 아프리카에서 관찰한 암호화폐 채택에 있어 주요 소비자 행동 변화는 무엇인가요? 지난 2년간 아프리카에서 관찰한 소비자 행동의 변화는 무엇인가요?

A: 가장 뚜렷한 변화는 '투기'에서 '실제 적용'으로의 전환입니다. 초기에는 대부분의 사용자가 암호화폐를 투자 도구로 생각했지만, 오늘날에는 일상적인 거래에서 암호화폐를 사용하는 사례가 크게 증가하고 있으며, 점점 더 많은 소비자가 국경을 넘나드는 결제, 심지어 이커머스 구매에 직접 암호화폐를 사용하고 있습니다.

Q: 아프리카에서 비즈니스 거래에 암호화폐가 대규모로 채택되는 것을 막는 구조적 또는 근본적인 장벽은 무엇이라고 생각하시나요? 또한 이러한 장벽을 변경하거나 개선할 수 있을까요?

A: 규제의 부재가 가장 큰 장벽 중 하나이며, 이로 인해 아프리카 시장의 많은 기업들이 암호화폐를 자신 있게 사용하지 못하고 있습니다. 하지만 이제 달라질 수 있습니다. 나이지리아와 같은 국가에서는 디지털 자산 거래소에 대한 라이선스와 같은 규제 프레임워크를 도입하여 시장의 신뢰를 크게 높이고 소비자가 더 안심할 수 있도록 하는 등 긍정적인 신호가 이미 나타나고 있습니다. 이 모델이 더 많은 아프리카 국가에 적용된다면 기업들이 암호화폐를 '마찰 없이' 받아들일 수 있는 환경을 조성할 수 있을 것입니다. 우리에게 필요한 것은 규제 당국이 규정을 준수하는 암호화폐 기업과 협력하여 혁신을 장려하고 사용자를 보호하는 동시에 적절한 감독을 유지하는 '균형 잡힌 규제'입니다.

Q: 향후 2~3년 동안 아프리카 암호화폐 시장이 어떻게 발전할 것으로 보시나요? 장단기적으로 어떤 변화가 일어날 것으로 예상되나요?

A: 단기적으로는 더 많은 아프리카 국가들이 규제 프레임워크를 도입함에 따라 업계에 '규제 물결'이 일 것입니다. 이는 구조적 질서를 확립하고 각국의 암호화폐를 합법화하며 소비자를 보호할 것입니다. 장기적으로는 전통 금융 기관과 암호화폐 기업 간의 긴밀한 협력이 이루어질 것이며, 일부 국가의 중앙은행은 성장하는 암호화폐 생태계에 대응하기 위해 중앙은행 디지털 화폐(CBDC)를 출시할 것입니다.

Q: 집중해야 할 주요 시장은 무엇인가요? 아프리카 시장에서 암호화폐 채택을 이끄는 핵심 요인은 무엇인가요?

A: 나이지리아, 가나, 케냐, 르완다, 탄자니아, 남아프리카공화국. 크고 젊은 소비자층, 비교적 잘 발달된 금융 인프라, 미래지향적인 기술 정책이 이들 시장의 성장 동력이 될 것입니다.

Q: 아프리카에서 장외 트레이딩 데스크는 어떻게 발전할까요? 사기 사건과 기업 거버넌스 문제를 고려할 때 '완전한 탈중앙화'가 현실적일까요?

A: 향후 몇 년 동안 규제 프레임워크가 성숙해지면서 장외거래 영역에서 '제도화' 경향이 더욱 뚜렷해질 것입니다. 카운터는 보다 엄격한 리스크 관리 및 규정 준수 관행에 초점을 맞춰 보다 표준화된 운영 프로세스를 채택할 것입니다. 기술도 업그레이드될 것입니다. 더 많은 자동화 시스템, 향상된 호스팅 및 에스크로 기능이 등장할 것입니다.

Q: 오늘날 아프리카 기업들은 OTC 플랫폼을 어떻게 활용하고 있나요? 흥미로운 사용 사례, 주요 플레이어, 산업 또는 트랙에는 어떤 것이 있나요? 가장 빠르게 성장하는 분야와 가장 큰 기회는 무엇인가요?

A: 수입/수출업체를 위한 국경 간 무역 결제, 해외 공급업체와의 결제 게이트웨이, 현지 통화 변동에 대비한 기업의 재무 헤지를 위한 OTC 등 다양한 사용 사례가 있습니다. 수출입, 기술 및 전자상거래 부문은 모두 OTC가 제공하는 기회를 적극적으로 활용하고 있습니다.

Q: 규제 당국은 어떻게 업계 참여자들과 효과적으로 협력하여 암호화폐 산업의 성장을 촉진할 수 있을까요? 아프리카대륙자유무역지대(AfCFTA) 모델에 따라 범아프리카 암호화폐 규제 협력을 달성할 수 있을까요?

A: 규제 샌드박스는 이를 위한 훌륭한 방법으로, 업계 플레이어들에게 통제된 환경에서 앞서나갈 수 있는 기회를 제공합니다. 또한 규제 당국과 실무자가 서로를 이해하고 규칙에 대해 협력할 수 있도록 하기 위해서는 정기적인 민관 대화가 중요합니다. 나이지리아 증권거래위원회(SEC)와 암호화폐 이해관계자 간의 상호작용은 모범적인 사례입니다. 범아프리카적 협력은 전적으로 실현 가능하며, 향후 조화로운 소비자 보호 정책이 추진되고 라이선스 보유자에 대한 '상호 인정'이 이루어질 수 있습니다.

Q: 2~3년 후 아프리카의 암호화폐 규제 환경이 어떻게 진화할 것으로 예상하십니까?

A: 거래, 결제, 자산 토큰화, 자금 조달 등 다양한 유형의 암호화폐 활동을 명확히 구분하고 각각에 맞는 맞춤형 규칙을 적용하여 규제가 더욱 세분화될 것이라고 생각합니다. 활동을 명확히 구분하고 그에 따라 규칙을 조정할 것입니다.