عالم العملات المشفرة في كوالالمبور: الضرائب والتنظيم للعملات المشفرة في ماليزيا

1. نظرة عامة على النظام الضريبي الأساسي في ماليزيا

1.1 النظام الضريبي في ماليزيا

تنقسم أنواع الضرائب الماليزية إلى ضرائب مباشرة وضرائب غير مباشرة. تشمل الضرائب المباشرة: ضريبة الدخل، وضريبة فائض العقارات، وضريبة دخل البترول؛ تشمل الضرائب غير المباشرة: الضرائب المحلية، والرسوم الجمركية، وضرائب الاستيراد والتصدير، وضريبة المبيعات، وضريبة الخدمات، ورسوم الدمغة. وفي الوقت نفسه، تطبق الحكومة الفيدرالية والحكومات المحلية في ماليزيا نظام تقاسم الضرائب. تتولى الحكومة الفيدرالية إدارة الضرائب الوطنية وتكون مسؤولة عن صياغة السياسات الضريبية، والتي يتم تنفيذها من قبل إدارة الجمارك الداخلية وإدارة الجمارك الملكية. وتتولى إدارة الجمارك الداخلية مسؤولية الضرائب المباشرة، مثل ضريبة الدخل وضريبة البترول، في حين تتولى إدارة الجمارك الملكية مسؤولية الضرائب غير المباشرة، بما في ذلك رسوم الاستهلاك والرسوم الجمركية ورسوم الاستيراد والتصدير وضريبة المبيعات وضريبة الخدمة ورسوم الدمغة. تفرض حكومات الولايات ضريبة على الأراضي، وضريبة على المعادن، وضريبة على الغابات، وضريبة على التراخيص، وضريبة على الترفيه، وضريبة على الفنادق، وضريبة على الممتلكات. 1.2 أنواع الضرائب الرئيسية 1.2.1 ضريبة دخل الشركات تخضع الشركات المسجلة في ماليزيا لضريبة الدخل على جميع دخلها. بالنسبة للشركات الماليزية التي يبلغ رأس مالها المدفوع أقل من 2.5 مليون رينجيت ماليزي (شاملاً)، فإن معدل الضريبة على أول 150 ألف رينجيت ماليزي من الدخل هو 15%، ومعدل الضريبة بين 150 ألف رينجيت ماليزي و600 ألف رينجيت ماليزي هو 17%، ويخضع الدخل اللاحق لمعدل الضريبة القياسي البالغ 24%؛ بالنسبة للشركات الماليزية التي يتجاوز رأس مالها المدفوع 2.5 مليون رينجيت ماليزي، فإن معدل الضريبة هو 24٪؛ معدل الضريبة على الشركات الأجنبية هو 24%. 1.2.2 ضريبة الدخل الشخصي يخضع المقيمون لضريبة الدخل على الدخل المكتسب في ماليزيا، والدخل المحول إلى البلاد من خارج البلاد، والدخل المكتسب من قبل غير المقيمين أثناء العمل في ماليزيا. معدل ضريبة الدخل الشخصي في ماليزيا هو 0%-30%. معدل الضريبة على المبالغ التي تقل عن 5000 رينجيت ماليزي هو 0، ومعدل الضريبة على المبالغ التي تزيد عن 2 مليون رينجيت ماليزي هو 30%. 1.2.3 ضريبة الاستقطاع يتم حجب ضريبة الاستقطاع وإرسالها مباشرة إلى هيئة الإيرادات الداخلية من قبل الدافع في ماليزيا. تخضع الشركات أو الأفراد غير المحليين لضريبة الاستقطاع: الدخل الخاص (استخدام الممتلكات المنقولة، والخدمات الفنية، وتوفير خدمات تركيب المصانع والآلات، وما إلى ذلك) هو 10٪؛ الفائدة 15٪؛ رسوم العقد التي تم الحصول عليها بموجب العقد: يدفع المقاولون 10٪ ويدفع الموظفون 3٪؛ العمولات والودائع ورسوم الوكالة وما إلى ذلك هي 10٪. تختلف معدلات الضريبة المستقطعة من بلد إلى آخر بناءً على اللوائح الضريبية المتعلقة بالضرائب المزدوجة بين الحكومة الماليزية وبلد إقامة المستفيد. 1.2.4 ضريبة مكاسب الملكية العقارية تنطبق ضريبة مكاسب الملكية العقارية على بيع الأراضي وأي سند ملكية أو خيار أو حق آخر يتعلق بالأرض في ماليزيا. تشمل المكاسب من بيع الأسهم في شركات العقارات. وتبلغ معدلات الضريبة: 30% في حالة البيع خلال 3 سنوات من تاريخ الشراء؛ 20% و15% في حالة البيع خلال السنة الرابعة والخامسة بعد الشراء على التوالي؛ و5% إذا تم البيع في السنة السادسة أو بعد ذلك. 1.2.5 ضرائب الاستيراد والتصدير تخضع معظم السلع المستوردة في ماليزيا لضرائب الاستيراد، والتي تنقسم إلى معدلات ضريبة القيمة المضافة ومعدلات ضريبة محددة. تطبق ماليزيا تعريفات جمركية تفضيلية مع دول رابطة دول جنوب شرق آسيا، حيث يتراوح معدل الضريبة على الواردات للمنتجات الصناعية من 0 إلى 5%؛ تنفيذ الضرائب على الواردات في إطار اتفاقية التجارة الحرة الثنائية مع اليابان؛ تنفيذ الضرائب على الواردات في إطار اتفاقيات التجارة الحرة الإقليمية لمنطقة التجارة الحرة بين الصين ورابطة دول جنوب شرق آسيا ومنطقة التجارة الحرة بين كوريا ورابطة دول جنوب شرق آسيا مع الصين وكوريا الجنوبية؛ وقد وقعت ماليزيا اتفاقية للتجارة الحرة مع أستراليا، والتي بموجبها ستقوم ماليزيا بتخفيض أو إعفاء أكثر من 97% من التعريفات الجمركية على السلع المستوردة من أستراليا.  

تفرض ماليزيا ضريبة تصدير على تصدير المنتجات المواردية بما في ذلك النفط الخام، والأخشاب، والأخشاب المنشورة، وزيت النخيل الخام. تتراوح معدلات ضريبة القيمة المضافة على الصادرات ما بين 0 إلى 20%.  

2. سياسة ماليزيا الضريبية على العملات المشفرة 2.1 توصيف العملات المشفرة من منظور قانوني، لا تعتبر العملات المشفرة مناقصة قانونية في ماليزيا. وفقًا لقانون البنك الوطني لعام 2009 والبيان الرسمي الصادر عن البنك الوطني الماليزي في عام 2014، فإن العملات المشفرة مثل البيتكوين لا تعتبر بمثابة عملة قانونية ولا يمكن استخدامها كوسيلة رسمية للدفع. التجار ليسوا ملزمين بقبولها، مما يعني أن العملات المشفرة لا تتمتع بالحماية القانونية على مستوى الدفع. على الرغم من أنها لا تعترف بوضعها كعملة، فإن هيئة الأوراق المالية في ماليزيا لا تزال تعتبر بعض العملات المشفرة (خاصة تلك التي تتمتع بخصائص تمويلية أو استثمارية) "أصولاً رقمية" وتدرجها في الإطار التنظيمي للأوراق المالية بموجب قانون أسواق رأس المال والخدمات (CMSA). وفقًا للوائح الأصول الرقمية الصادرة في عام 2019 و"إرشادات الأصول الرقمية" اللاحقة، فإن أي رموز لها طبيعة عقد استثماري، ويتم تشغيلها بواسطة فريق إدارة تابع لجهة خارجية، ولديها توقعات ربح سيتم تحديدها كرموز أمنية، ويجب الموافقة على إصدارها وأنشطة التداول الخاصة بها من قبل السلطات التنظيمية للأوراق المالية. يجب على منصات تداول الأصول الرقمية المؤهلة أيضًا التسجيل باعتبارها "مشغلي سوق معترف بهم". حاليًا، حصلت منصات مثل Luno وTokenize وSINEGY على تراخيص الامتثال. 2.2 نظام الضرائب على العملات المشفرة 2.2.1 كيفية فرض الضرائب لا تعتبر ماليزيا العملات المشفرة أصولاً رأسمالية، ولم تصدر مصلحة الضرائب في البلاد حتى الآن أي إرشادات واضحة بشأن فرض الضرائب على معاملات العملات المشفرة. لكن هذا لا يعني أن جميع معاملات العملات المشفرة معفاة من الضرائب. لا تفرض ماليزيا حاليًا ضريبة مكاسب رأس المال على العملات المشفرة التي يحتفظ بها الأفراد، ولكن إذا كان الشخص منخرطًا في أعمال ذات صلة (مثل الشركات أو الأفراد الذين يشترون ويبيعون العملات المشفرة)، فقد يُعتبر الدخل المرتبط دخلًا تجاريًا ويخضع للضريبة.  

إذا كان مقدم الطلب يتاجر بشكل نشط في العملات المشفرة أو تم تحديده بطريقة ما على أنه "متداول يومي"، فسوف يحتاج إلى دفع ضريبة الدخل الشخصي. عندما تفي أنشطة العملات المشفرة بأي من الشروط التالية، يجوز للسلطات الضريبية تحديدها كمتداولين يوميين: (1) حيازة كمية كبيرة من العملات المشفرة؛ (2) الاحتفاظ بها لمدة قصيرة من الزمن؛ (3) ارتفاع معدل التداول؛ (4) معالجة أو تعبئة أو ترويج العملات المشفرة لتعزيز جاذبيتها في السوق؛ (5) بيع العملات المشفرة دون إكراه (على سبيل المثال، ليس بسبب الحاجة الملحة للأموال أو مصادرة الممتلكات)؛ (6) التجارة لأغراض تجارية؛ (7) الحصول على تمويل قصير الأجل لشراء العملات المشفرة؛ (8) وجود عوامل أخرى ذات صلة أو مستندات داعمة نظرًا لأن ماليزيا لا تفرض ضريبة على مكاسب رأس المال، فقد تحاول هيئة الإيرادات الداخلية الماليزية تصنيف مقدم الطلب باعتباره متداولًا يوميًا حتى لو لم يكن يتاجر بنشاط. ومع ذلك، إذا استطاع مقدم الطلب إثبات أنه يحتفظ بالعملات المعدنية لفترة طويلة فقط (احتكار العملات المعدنية) وليس بغرض التداول لتحقيق الربح، فلن يتم فرض ضرائب عليه. 2.2.2 طريقة حساب الضرائب

وفقًا للإطار الضريبي الحالي في ماليزيا، فإن الكيانات التي تشارك فقط في التداول اليومي للعملات المشفرة ملزمة بالوفاء بالتزاماتها المتعلقة بالإقرار الضريبي، ويتبع حساب دخلها الخاضع للضريبة قاعدة بسيطة نسبيًا: يتم الاعتراف بالفرق بين سعر التخلص من العملات المشفرة وأساس تكلفتها (أي تكلفة الاستحواذ) كدخل خاضع للضريبة. بالنسبة لدافعي الضرائب الذين يتلقون مقابل المعاملة في شكل عملة مشفرة، يجب عليهم تأكيد الدخل الخاضع للضريبة على أساس القيمة السوقية العادلة للعملة المشفرة في وقت الاستحواذ وفقًا للأحكام ذات الصلة بقانون ضريبة الدخل، والإعلان عن ضريبة الدخل ودفعها وفقًا لذلك.  

إذا قررت السلطات الضريبية أن تداول دافع الضرائب للعملات المشفرة يشكل "نشاطًا تجاريًا محفوفًا بالمخاطر" كما هو محدد في القسم 33 (1) من قانون ضريبة الدخل، فإن جميع النفقات الحصرية المتكبدة لتوليد هذا الدخل (ما لم يتم إدراجها صراحةً كعناصر غير قابلة للخصم بموجب القسم 39) تكون قابلة للخصم الضريبي بموجب هذا الحكم. يمتد هذا الحكم ليشمل نفقات الفائدة والتكاليف الأخرى المرتبطة بشكل مباشر بحيازات العملات المشفرة، وبالتالي توسيع نطاق خصم تكاليف الامتثال.

ومن الجدير بالذكر أنه على الرغم من أن قانون الضرائب الحالي يفرق نظريا بين المعاملة الضريبية لرأس المال والمعاملات التشغيلية، إلا أنه في العمليات العملية هناك غموض كبير في الحدود بين الاثنين. على سبيل المثال، إذا قام دافع الضرائب في البداية بشراء البيتكوين لأغراض الاستثمار ثم استخدمه لاحقًا في سيناريوهات المعاملات مثل سداد الديون، فقد يؤدي ذلك إلى إعادة تحديد طبيعة الضريبة، مما يؤدي بدوره إلى تعديل ديناميكي للقاعدة الضريبية.  

3. إنشاء وتحسين الإطار التنظيمي للعملات المشفرة في ماليزيا تعمل ماليزيا بنشاط على إنشاء إطار تنظيمي شامل لصناعة العملات المشفرة. مع تطور السوق وتطور الاتجاهات الدولية، شكلت ماليزيا تدريجيا نظاما تنظيميا موازيا ثنائي المسار مع هيئة الأوراق المالية (SC) والبنك الوطني (BNM) باعتبارهما جوهرين، وهما المسؤولان عن الإشراف على سمات الأوراق المالية للعملات المشفرة وإدارة مجالات الاستقرار المالي مثل الدفع ومكافحة غسيل الأموال.

تلخص هذه المقالة بإيجاز التغييرات الديناميكية في الإطار التنظيمي للعملات المشفرة في ماليزيا خلال العقد الماضي:

في عام 2014، أعلن بنك ماليزيا المركزي أن العملات المشفرة لا تعتبر مناقصة قانونية وأن تطبيقها غير منظم. وحذرت أيضًا الجمهور من مخاطر تداول العملات المشفرة. في عام 2018، أصدر بنك نيجيريا المركزي إرشادات سياسة مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب (AML/CFT) لبورصات العملات الافتراضية، والتي أدرجت المنصات التي تقدم خدمات العملات المشفرة باعتبارها "مؤسسات إعداد التقارير" وألزمتها بتنفيذ مصادقة صارمة لهوية العملاء، والاحتفاظ بسجلات المعاملات، وأنظمة الإبلاغ عن المعاملات المشبوهة. ويمثل هذا الإجراء بداية إدراج ماليزيا للعملات المشفرة في رؤيتها التنظيمية المالية، مع التركيز على مكافحة غسل الأموال والشفافية المالية لإنشاء آلية أساسية للوقاية من المخاطر والسيطرة عليها. في عام 2019، أعلنت اللجنة العليا عن قواعد تنظيمية جديدة للعملة الرقمية، وأمر أسواق رأس المال والخدمات (وصف الأوراق المالية) (العملة الرقمية والرمز الرقمي) لعام 2019، والذي تضمن لأول مرة العملات الرقمية ذات خصائص الأوراق المالية ضمن النطاق التنظيمي لقانون أسواق رأس المال والخدمات. في عام 2020، أصدرت هيئة الأوراق المالية والبورصات إرشادات أكثر منهجية بشأن الأصول الرقمية، والتي تضمنت بالتفصيل: شروط التقديم، واستخدام الأموال، وحدود المستثمرين لعروض العملات الأولية؛ متطلبات الامتثال لبورصات الأصول الرقمية (DAX)، مثل معرفة العميل وحماية المستثمر والدعم الفني؛ والمعايير المحددة للإفصاح عن معلومات المشغلين، والرقابة الداخلية، وإعداد التقارير المتعلقة بالامتثال. يملأ الدليل العديد من الثغرات في النظام التنظيمي السابق، مما يجعل إصدار الرموز وعمليات المنصة ملزمة قانونًا وقابلة للتنفيذ بدرجة كبيرة. في عامي 2021 و2022، سوف تركز الهيئات التنظيمية الماليزية على امتثال المنصة ومواءمتها مع المعايير الدولية. ستعمل اللجنة العليا على تعزيز إجراءات التنفيذ ضد منصات التشفير غير المصرح بها ونشر قوائم تنبيهات المستثمرين بشكل متكرر لتذكير المستخدمين بتجنب التداول على المنصات غير المسجلة. وفي الوقت نفسه، نتعاون مع المنظمات التنظيمية الدولية مثل IOSCO وFATF لإجراء البحوث والتقييم على أشكال الأصول الناشئة مثل DeFi والعملات المستقرة وNFTs. نحن لا نحظرهم على الفور، ولكن نحافظ على موقف حذر. في 19 أغسطس 2024، قامت هيئة الأوراق المالية الماليزية (SC) بمراجعة إرشادات الأصول الرقمية. يوضح التحديث حالة العملات الرقمية كأوراق مالية بموجب قانون أسواق رأس المال والخدمات، ويوضح متطلبات جمع الأموال من خلال عروض العملات الأولية (ICOs) وعروض العملات الأولية (IEOs)، بالإضافة إلى اللوائح التشغيلية لخدمات حفظ الأصول الرقمية.  

4. ملخص وتوقعات 

لقد اعتمدت الحكومة الماليزية استراتيجية حكيمة وتدريجية في تنظيم وفرض الضرائب على العملات المشفرة، مع التركيز على الانفتاح المعتدل لمساحة الابتكار مع ضمان استقرار النظام المالي وسلامة المستثمرين. لقد قامت ماليزيا تدريجياً ببناء إطار تنظيمي واضح نسبياً للعملات المشفرة من خلال هيئة الأوراق المالية والبنك الوطني، ودمج الأصول الرقمية ذات خصائص الأوراق المالية في قانون أسواق رأس المال والخدمات، مما يتطلب من منصات تداول العملات المشفرة الحصول على التراخيص والوفاء الصارم بالتزامات مكافحة غسل الأموال (AML / CFT). بالنسبة لأنشطة تداول العملات الأولية (ICO) والعملات الأولية (IEO) والأصول الرقمية، توفر إرشادات الأصول الرقمية أساسًا قانونيًا محددًا ومواصفات تشغيلية، مما يعزز تطوير الامتثال لسوق العملات المشفرة.

فيما يتعلق بالضرائب، على الرغم من أن ماليزيا لم تفرض بعد ضريبة مكاسب رأس المال على العملات المشفرة، فقد ذكرت السلطات الضريبية بوضوح أن الأفراد أو الشركات المشاركة في التداول النشط ومكافآت العملات المشفرة والتعدين وغيرها من الأنشطة المربحة يجب أن تدرج الدخل ذي الصلة في إقرارات ضريبة الدخل. إن أسلوب فرض الضرائب "الموجه نحو الاستخدام" لا يحافظ على القاعدة الضريبية فحسب، بل يوفر أيضاً حماية سياسية لحاملي السندات طويلة الأجل، مما يحافظ على مرونة السوق وجاذبيتها.  

مع استمرار زيادة قبول العملات المشفرة في ماليزيا، يستمر عدد مستخدمي منصات التداول المتوافقة بما في ذلك Luno وTokenize في النمو، ويظهر السوق اتجاهًا ثابتًا للتوسع. في الوقت نفسه، بدأ المنظمون أيضًا في الاهتمام بالأشكال الناشئة مثل NFT والعملات المستقرة وDeFi، والمشاركة في التعاون التنظيمي الإقليمي ومشاريع استكشاف CBDC لوضع الأساس لتكرارات السياسة المستقبلية. ومن المتوقع في المستقبل أن يتطور تطوير سوق العملات المشفرة في ماليزيا بشكل أكبر نحو "تعميق الامتثال والتنسيق الإقليمي". ومن خلال تعزيز المعايير التنظيمية الدولية (مثل توصيات مجموعة العمل المالي وإطار عمل MiCA)، قد تعمل ماليزيا على تعزيز تبادل البيانات عبر الحدود، والإشراف على احتياطي العملات المستقرة، وآليات تدقيق المنصة. وفي الوقت نفسه، ستصبح رقمنة الامتثال الضريبي أيضًا اتجاهًا، مما يعزز التكامل الرسمي للعملات المشفرة في النظام المالي السائد. وفي ظل هذه النبرة السياسية، من المتوقع أن تعمل ماليزيا على إطلاق إمكانات النمو للاقتصاد المشفر بشكل مطرد مع ضمان إمكانية السيطرة على المخاطر.