يصعب على عامة الناس جني الأموال من العملات المستقرة. في هذا العدد، سأتحدث عن الأسباب.
بعد نشر الفيديو الأخير، أرسل لي بعض الأصدقاء رسائل خاصة في الخلفية، يسألونني عن كيفية جني الأموال من العملات المستقرة. في الواقع، جني الأموال من العملات المستقرة ليس مناسبًا لعامة الناس، بل هو لعبة للمؤسسات الكبرى.
لكن هذا لا يمنعنا من فهم كيفية ممارسة هذه التجارة التي تتهافت عليها حتى عائلة ترامب.
صدفة أن شركة العملات المستقرة "سيركل" قد أُدرجت مؤخرًا في سوق الأسهم الأمريكية. لنلقِ نظرة على بياناتها المالية مباشرةً. تجني "سيركل" أرباحها بشكل رئيسي من فوائد احتياطياتها.
ستفهمون ذلك فورًا. يشتري المستخدمون عملة الدولار الأمريكي (USDC)، وهي عملة مستقرة، من "سيركل". سعر الصرف بين الدولار الأمريكي (USDC) والدولار الأمريكي هو 1:1. مقابل كل دولار أمريكي يشتريه المستخدمون، تحصل "سيركل" على دولار أمريكي واحد. يُطلق على هذا الدولار اسم احتياطي الدولار الأمريكي من "USDC". ستستثمر سيركل هذه الأموال في أصول منخفضة المخاطر، مثل سندات الخزانة الأمريكية، لجني الفوائد.
سيشعر الأصدقاء المطلعون على الشؤون المالية ببعض الالتباس. أليس هذا صندوقًا احتياطيًا لمدفوعات الجهات الخارجية؟ نعم، هذا صحيح. كما نعلم جميعًا، قبل تطبيق نظام إدارة صندوق الاحتياطي، كانت شركات الدفع مثل أليباي تودع صندوق الاحتياطي في البنك لجني الفوائد، وهو في الواقع عمل مربح للغاية، فكلما زادت الأموال المودعة، زادت الفائدة.
في عام 2024، سيبلغ إجمالي إيرادات سيركل حوالي 1.676 مليار دولار أمريكي، وسيبلغ صافي ربحها حوالي 156 مليون دولار أمريكي،
99%من دخل الفوائد من صناديق الاحتياطي.
إذن،يعتمد حجم الأرباح التي يمكن أن تحققها سيركل على مدى قدرتها على توسيع شبكة عملة الدولار الأمريكي المستقرة USDC، وعدد مستخدميها، مما يحدد حجم احتياطياتها. من ناحية أخرى، يعتمد أيضًا على مستوى سعر الفائدة في الولايات المتحدة. ستعزز بيئة أسعار الفائدة المرتفعة أرباح سيركل. من عام ٢٠٢٢ إلى عام ٢٠٢٤، ستؤدي زيادات أسعار الفائدة التي سيُجريها الاحتياطي الفيدرالي إلى زيادة عوائد سندات الخزانة قصيرة الأجل، وسيرتفع دخل احتياطي سيركل بشكل ملحوظ. بعد الحديث عن سيركل، دعونا ننتقل إلى السوق ككل. فيما يتعلق بسوق العملات المستقرة بالدولار الأمريكي، فهو الآن في عصر الاحتكار الثنائي. يحتل USDT، الصادر عن تيثر، المرتبة الأولى حاليًا، بقيمة سوقية إجمالية تُقدر بحوالي ١٥٥ مليار دولار أمريكي، وحصة سوقية تزيد عن ٦٠٪. USDC الصادرة عن سيركلثاني أكبر عملة مستقرة بالدولار الأمريكي، بقيمة سوقية إجمالية تُقدر بحوالي ٦١.٥ مليار دولار أمريكي، وحصة سوقية تُقدر بحوالي ٢٦٪. هناك أيضًا بعض الوافدين الجدد. على سبيل المثال، دخلت شركة "وورلد ليبرتي فاينانشال" التابعة لعائلة ترامب سوق العملات المستقرة بالدولار الأمريكي وأصدرت عملة USD1، بقيمة سوقية إجمالية تبلغ حوالي 2.2 مليار دولار أمريكي بحلول عام 2025، لتحتل المرتبة الثالثة، ولكن هناك فجوة واضحة بينها وبين عملتي USDT وUSDC. لذلك، لا يزال هذا السوق يشهد منافسة احتكارية محدودة، لأن هذا العمل الجيد ذو الأرباح والفوائد الضخمة، على الرغم من بساطة نموذجه، يتطلب دخولًا عاليًا، وهو مناسب لرأس المال الكبير القوي والمؤثر. يجب علينا نحن عامة الناس البحث عن فرص أخرى.
يقود Team Liquid تحالفًا تحويليًا مع Illuvium، حيث يشارك في تعاون NFT وتكامل الرياضات الإلكترونية، مما يمثل خطوة كبيرة في التقاطع بين الرياضات الإلكترونية السائدة وألعاب Web3.
Jasperترتفع قيمة بيتكوين بشكل مطرد فوق 37000 دولار، مع زيادة الحراسة الذاتية وزيادة ممتلكات تيثر مما يشير إلى اتجاه صعودي محتمل.
YouQuanشهدت المحفظة المرتبطة بسو تشو، المؤسس المشارك لشركة Three Arrows Capital (3AC)، مؤخرًا حركة للمرة الأولى بعد أشهر من السكون منذ اعتقاله. كشفت سجلات Etherscan عن معاملات متعددة تتضمن رموز ERC-20 من وإلى عنوان يحمل اسم suzhu.eth في 29 نوفمبر.
Joyتقدم مجموعة Titan AI من Amazon على AWS مولدًا قويًا للصور ونموذج اللغة "Q"، مما يعزز تطبيقات الذكاء الاصطناعي التي تركز على الأعمال بواقعية وتنوع.
YouQuanانضمت الشركة السويسرية Pando Asset AG إلى السباق التنافسي للحصول على صندوق Bitcoin ETF، بهدف إدراجه في بورصة ناسداك وسط مجال مزدحم بعمالقة الصناعة.
YouQuanويظل الرئيس التنفيذي سام ألتمان على رأس الشركة، حيث تدور الأولويات المباشرة حول تطوير الأبحاث، وتعزيز تدابير السلامة، وتحسين المنتجات التي تركز على العملاء.
Brianكشفت عملية سرية في ماليزيا عن نقابة استثمارية احتيالية تعمل تحت ستار منزل مستقل، كان في السابق قنصلية أجنبية، وتوظف حراسًا مسلحين للتعتيم على نواياها الحقيقية. ومع ذلك، وعلى الرغم من جهودهم لتجنب الكشف، أحبطت وكالات إنفاذ القانون أنشطتهم، وألقت القبض على 28 شخصًا، من السكان المحليين والأجانب، للمساعدة في التحقيق.
Joyحصلت كل من Pizza Hut وSpark Foundry على اللقب المرموق لأفضل تجربة علامة تجارية لهذا العام في حفل توزيع جوائز Drum لـ Metaverse. ينبع هذا التقدير من تعاونهم الاستثنائي مع End of the World Pizza (EOWP)، الذي يتعمق في Metaverse بنهج مبتكر.
Joyكشفت الأرقام المنقحة للربع الثالث عن أسرع توسع ربع سنوي منذ ما يقرب من عامين، مع ارتفاع الإنفاق الاستهلاكي بمعدل سنوي صحي بنسبة 3.6٪، وإن كان أقل قليلاً من التقدير الأولي البالغ 4٪.
Brianحُكم على أمير حسين جولشان، وهو مقيم في لوس أنجلوس يبلغ من العمر 25 عامًا، بالسجن الفيدرالي لمدة 96 شهرًا بتهمة تنظيم عمليات احتيال مختلفة، بما في ذلك "تبديل بطاقة SIM" لاختطاف حسابات Instagram. تضمنت مخططات جولشان، التي أسفرت عن خسائر تزيد عن 1.2 مليون دولار، انتحال هوية الأفراد والإعلانات الاحتيالية واستغلال ثغرات المصادقة المكونة من خطوتين، مما يعرض التعقيد المتزايد للاحتيال الرقمي.
Jixu